保险涉足医疗打开巨大想象空间

　　在前不久召开的国务院新闻发布会上，中国保监会副主席李克穆透露了一个重要讯息：保监会将借“新医改”方案出台之际支持保险公司进入医疗行业，投资医院和养老实体。另据新闻发布会传出的消息说，已有一些保险公司陆续“潜行”，率先投资于养老实体，其中某保险公司已于去年在四川境内连续开了四家养老院。

　　李克穆的这一番话颇具深意，笔者认为这或可看作保险投资渠道出现松动的一个重要迹象，预示中国保险业的投资动向将出现一个新的转机。

　　或将催生全新产业链

　　但如果把保险业改变投资策略，仅仅看作是一种找到新的投资回报渠道，显然过于简单。

　　从各类数据和报道上我们可以看到，保险资金投资海外战绩并不令人满意。保险监管部门和保险公司在痛定思痛之余，也看到了“西边不亮东边亮”的投资现实。笔者猜测，如果在近一两年内，投资医疗机构、开设养老院成为保险公司新的投资增长点，那么其重要意义将远远超过降低保险公司单一投资渠道的风险，更会大幅提升保险业在国民经济中的作用以及在民生中的地位。

　　事实上，保险业将投资的重点转回到国内，除了外界因素使然，更深层次的原因在于：保险业通过与自身关联度高的渠道进行投资，不但会催生出一种崭新的经营实体，更会出现一种新的产业服务链，一来可以使保险“社会温压器”的作用得以充分发挥，二来也将从本质上改变人们对保险的种种偏见。

　　直投医疗体系提高附加值

　　以保险资金投资医疗机构为例。如果保险公司参股医院成功，那么对公有制的医疗经营模式将产生颠覆性的作用；如果保险公司以全资的方式，投资建医院，那么保险公司的整体形象或将从根本上得以改观。

　　众所周知，经历了十多年发展的保险业，服务口碑至今不尽如人意。投保人在长达十年、二十年的缴费期间内如果不出险，除了保险公司返还的红利和满期保险金等，其间很难再享受到保险公司深层次的贴身服务。但保险公司一旦投资建医院获得成功，情况就完全不一样了：投保人到投保的保险公司所建医院看病，各类费用有可能得到一定程度上的减免，可以得到别家医院享受不到的一流服务，显然，在这样一个过程中，投保人对保险公司的忠诚度将大大增加。当然，与此同时保险公司的客户源也会滚滚而来。同样，保险公司如果投资开养老院，就会给予投保人（特别是交费期满、有入住需求的老年投保人）优惠的价格，吸引他们入住。

　　服务外延仍可拓宽

　　如果再拓展一下思路，保险公司的服务外延还可以扩展到方方面面。多年前，笔者曾与某保险公司客服部的相关人员建议，如果保险公司与大卖场联手推出服务举措，但凡本公司的客户到大买场购物，都给予一定的折扣。如此，保险公司就能大大提升客户服务的附加值，大卖场又稳获了大量的客户源，保险公司的形象在投保人的心目中更是与日俱增。凡此种种投资举措一旦得以落实，整个社会的保险环境也就具备了从根本上得到改观的可能性。

　　险资投资海外，无论盈亏都引起了社会广泛的关注；投资国内民生急需的项目，社会的反响却较为沉闷。正因如此，中国保监会副主席李克穆有关拓宽保险投资渠道的只言片语，就明显具备了风向标的意义。  （东方早报   2009-03-07）

                             保险用VIP服务拯救下滑保单：60%客户不买账
 
　　3•15消费者维权日临近，多家保险公司在对客户服务工作加大力度的同时，在高端客户之争方面也更趋激烈。

　　酒会联谊、专业健康体检、家庭保龄球大赛、高尔夫礼仪讲座、国际紧急救助卡……然而，调查发现，超过60%的客户表示，不会把公司是否有VIP俱乐部作为首要参考条件。

　　国寿平安等“过招”VIP增值服务

　　今年1月各大保险公司保费增幅直落，而近期各大保险公司开始猛推VIP增值服务。

　　2月18日，中国人寿广州市分公司举办了鹤卡发放启动仪式，按银行标准的高抗磁条内存储了客户的保险信息，堪比一张“保险身份证”。
中国人寿上海分公司客服部负责人说：“凡持有中国人寿一年期以上长险有效人身险保单的客户都将有机会获得国寿鹤卡。该卡分五个级别，持卡客户可以享受健康体检、理财指导、各类主题专家讲座等和全国4000多家特约商户的优惠折扣。”

　　大部分保险公司已在客户关系管理方面频频出招。海康保险是率先成为全中国乃至全亚洲首家成功安装先进FUTURE first保单行政管理系统和HiBPM（AWD）影像工作流系统的保险公司。这使海康实现了在单一系统上完成核保、保户服务、理赔、保险费收取、支付等操作。民生人寿现正在开发中的CRM（Customer Relationship Management）系统上线后将对客户按积分分级，方便为不同级别客户提供个性化服务。

　　中国平安集团由于有综合金融服务平台而使其VIP客户俱乐部显得与众不同。中国平安深圳总部相关人士介绍，VIP会员可获得证券、期货的第一手资讯，及银行、信托的理财规划服务，还可享受稀缺理财产品推介及预订、证券交易佣金优惠等。

　　不论是满足平安产险、寿险还是平安信托、平安银行或平安证券VIP标准的会员，都可在整个平安集团内享受到统一的绿色通道以及自驾出行协助与车展邀请、豪华房车租赁、高尔夫奢侈品采购等服务。同时，中国平安客户服务部门利用Oracle甲骨文公司忠诚度管理软件搭建运营管理平台，为4000多万名高端客户提供长期激励计划与增值服务。

　　门槛较高，服务按保费分级
 
　　虽然保险公司一再强调“不以保费论英雄”，但在具体操作中一般还是以保费多少来划分不同的客户等级，从而提供不同的服务。目前保险公司一般都采取俱乐部会员制形式提供附加服务，而在保费计算时一般都以家庭为单位。

　　从中国人寿北京分公司了结到了解到，国寿的VIP客户按积分等级分为四级：贵宾卡、银卡、金卡和钻石卡，其中钻石卡客户积分须达65万。以期缴保费为例，10年缴保费积分数为每年保费金额×1；5年缴的则是每年的保费金额×0.5为积分数；3年缴的积分数是每年的保费金额×0.3。
中国平安的VIP俱乐部也有寿险、产险、银行、证券、信托五类别的三个层级定级标准。

　　通过人保财险的95518客服热线了解到：北京市家庭自用车或非营业车客户，如果投保车损险或第三者责任险2年以上，并且没有出过险的，客户信息管理系统将默认转为VIP客户。

　　人保财险VIP客户将享受到以下一些特别服务：车辆故障时可以享受北京市行政区内，免费拖车救援服务8公里、93#汽油10公升免费送递、免费更换轮胎、拖电等服务。此外，保费在4000元以上的客户，还可享受5环以内免费代驾15公里的特别服务。此外，VIP客户将享受投保车险最高30%的优惠。不过，客户一旦出险，则取消其VIP身份。

    六成投保人不在乎“小恩小惠”

　　那么，客户对保险公司的一片用心是否“买账”？通过第三方咨询公司对北京、上海、深圳等地的投保人进行了随机采访。100名受访者中约有60%的客户表示，不会把公司是否有VIP俱乐部作为首要参考条件。

　　深圳平安客户黄文雁说：“我在去年9月参加过一次VIP俱乐部在深圳宝安国际机场举行的‘金秋亲子航空体验活动’，我觉得对孩子来说是个难得的经历。”

　　“我觉得参加俱乐部活动，能认识更多的人，而且逐渐有了自己的‘小团体’，是最大的收获。而且能承受得起高额保费的人群中，总有自己可以寻求合作的人选。”上海客户邓越说。

　　广州投保人赵蕴女士说道：“我是为了保险能给我提供保障而购买产品，不是为了加入那些俱乐部。但是，我会首先挑选一家对客户服务重视，服务品质好的保险公司。”

　　而友邦保险公司北京分公司VIP客户曹茹说：“我本身就是金融系统的工作人员，所以一些理财讲座、商家优惠对我来说并不吸引我，更别提其它一些‘小恩小惠’了，我倒认为，实实在在地多为保单本身提供服务才是最重要的。”

　　中国人寿上海分公司客户服务部负责人说，基础保单服务主要涉及续期缴费、保单变更等，如果保险合同具有保单借款功能，客户可通过保单借款来解决使用资金的燃眉之急；若保险合同具有保费自动垫交功能，则可避免因工作繁忙而错过交费。

　　智博理财顾问工作室的总经理傅磊说：“各家公司都重视‘二八法则’，因为20％重要客户的利润贡献是关键。若抓住其中的20％‘回头客’，公司受益肯定明显。但目前保险公司的VIP客户增值服务，与银行的高端理财客户、信用卡服务等有一定相似性。对保险公司来说，在同质化的增值服务中脱颖而出显得非常关键，否则很难被客户和市场认可。”（理财周报   2009-03-09）

普华永道：2009年中资险企严防风险

　　近日，普华永道发布2008年“企业风险管理有用吗？保险企业风险管理”调查报告。据了解，这份报告是2004年普华永道关于全球保险企业风险管理调查报告的后续篇，是基于2007年下半年和2008年第一季度对53家保险公司的调查结果。其中17个位于欧洲，16个位于北美，11个位于亚太地区，还有9个位于百慕大群岛。

    中资险企风险管控水平提升

　　值得一提的是，2004年的保险企业风险管控报告中没有涉及中资保险公司，而这次调查加入了七、八家中资险企。普华永道系统与流程管理合伙人杨丰禹表示，之所以这样，是因为2004年中国对全面风险管控感兴趣的保险企业寥寥无几。经过这几年的观察，企业的风险控制与管理都在朝好的方向变化。

　　“4年前，很少听说企业要做全面的风险管理，谈到风险管理，企业负责人往往认为那只是精算部门的事情。对于风险，第一是凭经验处理，第二是把任务分散到各个业务部门去，没有系统的、全局的观点。很少有企业专门成立一个部门来负责全面的风险管理。从近几年情况看，越来越多的险企开始把风险作为一个整体来考虑。很多险企成立专门部门，协调整个企业的风险管理。这与监管机构和学术界的推动，以及企业之间的互相学习有直接关系。”

　　在危机中检验风险管控体系

　　金融危机对保险业的影响，每个从业者都不会小觑，曾有保险公司高管说，危机对于保险公司的影响是多方面的，尤其是对于寿险企业，其产品、客户、保费增长、盈利状况、理赔都会有一定的影响。“现在没有哪一家公司徘徊在危机之外。”

　　谈及此话题，杨丰禹认为，从风险管理的角度看，金融危机对于保险企业来说，也是一个梳理企业风险管理职能的机会，从而提高险企的持续抗风险能力。越是在这样的时候，那些风险管理出色的企业越能及时根据市场动态调整经营策略。

　　“保险企业在金融危机中，要审视风险管理体系是否真的起作用了，是否真的监测到不断变化的内部与外部环境，并且分析这些变化对企业会产生什么影响，并且制定行动方案。2007年初，很多保险企业已经注意到，金融危机有可能对中国的保险企业造成一些影响，因此尽早撤出了那些高危的投资项目；而有的企业则抱有侥幸心理，行动稍微慢了一些，给企业带来了一定损失。”

　　“金融危机影响越来越深远，也使保险企业的风管管控能力面临考验，有的企业针对不同的产品设定了比较科学的止损点，而且到了止损点就坚决止损，造成了较小的损失。但是风险管控程度不佳或效率低下的企业发现投资到了止损点，却迟迟下不了决心，不采取行动。慢条斯理地给董事会打报告，等到报告批下来，又过了几个月，企业损失可想而知。”

    中资企业面临风险变化

　　在调查中，杨丰禹注意到，较2004年，中国的保险企业面临的机遇更多，风险也随之加大。尤其是在外资保险公司大批进入中国市场以后，对中资保险公司的市场构成了很大的冲击。当时中资险企面临的风险主要是合规风险和操作风险。目前，中资企业的操作风险和合规风险都在减小。但是应该看到，险企可以投资的项目增加，且比例越来越大，使企业投资回报更大，偿付能力提高，但是投资风险也在加大。保险公司销售的产品多了，精算风险也就大了。此外，经济财政政策的变化都会对保险公司造成新的风险。

　　据普华永道调查，保险企业风险管控的质量，很大程度上体现在保险公司的组织架构上。“以组织架构、责任体系和权威体系的架构，把风险统一汇总，实时防范风险，这样的企业才能说是风险管控比较到位的企业。”杨丰禹表示，风险管控比较好的企业，其共性就是风险管控的部门独立性和权威性比较高；反之，一个保险企业风险管控部门的独立性和权威性比较差，这个保险企业的风险管控能力也比较低。

　　“中国的保险企业虽然已经开始用整体的视角、统一的方法来进行风险管理，但毕竟还在起步阶段。大部分企业已经从理念上认为风险管理对一个企业的用处，但是，很多企业的风险管理部门还不能把风险管理的过程和方法与各个业务部门的实际工作结合起来，让业务部门看出风险管控的成效而不是负担。很多企业也还不能把风险管控的理念结合到奖惩机制中去，让企业人员意识到，把风险管理好了，自己的收入也就高了；反之，自己也会为此付出代价。”
（保险经理人  2009-03-11）

第三梯队“小平安”样本初露 合众个险保费逆增

    从高柜（储蓄柜）到低柜（理财柜），投连险终端销售渠道的些微变化的同期，其销售亦身处严冬。

　　2009年2月26日，在国新办举行的新闻发布会上中国保监会副主席李克穆称，2009年1月，投连险和万能险占寿险业务的15.1%，比去年同期相比下降19.7个百分点。

同期，在25家合资（外资）寿险公司中，19家保费收入出现负增长，仅有恒康天安人寿、中意人寿、海康人寿等保费收入略有增长，而作为总体，合资（外资）寿险公司的保费则从去年1月的49.6亿元降至28.7亿元，同比降幅在四成左右。

　　根据保监会数据显示，2009年单月保费前十位（不含国寿存续） 中，只有友邦一家外资公司，此外，尚且不被认为是老牌公司的合众人寿则以52790万元排在第9位，同比保费收入增长11.86%；而在刚过去的2008年，该公司全年保费收入尚且位列12，排在生命人寿、人保健康等公司之后。

　　对此 合众人寿一位高层人士称，尽管过去两年投资型险种甚为热闹，但该公司并未有跟风而上，而是继续深耕其个险业务。上海同业公会数据显示，2008年1-11月，在其寿险保费结构中，投连险占比仅为9.09%。

　　尤其是，该公司总经理助理兼上海分公司总经理陆峥嵘，在合众之前就是平安上海分公司副总经理，自1990年代中期加入平安后一直就是该公司个险业务线上的明星。

　　或许是世事过于浮华，很少人跟踪陆峥嵘加入合众之后的种种。寻常的推测是，在一个如此新且远小于平安的平台上，即使是陆峥嵘又能有几多作为？

　　然而，上海保险同业公会数据显示，2008年1-11月，合众人寿个人业务新契约保费收入达到9776万元，排在包括中国人寿、平安、太平洋等所有寿险公司在内的第8位，其前一位，是早其5－6年开业的金盛人寿，后一位则是上海滩上一度的外资个险“霸王”中宏。

　　至于名声远远大过它的中资前辈们，如泰康人寿、生命人寿和太平人寿，同期的个险新契约保费收入不过相当于它的三分之一左右甚至更低。

　　此外，不同于时下诸多公司银保独大的业务格局，合众人寿之个人业务却是最大一头，在上海分公司占比超过了40%，而以银行保险为主的中介业务中上占比仅33.52%。

　　这一点恰与陆峥嵘前东家——平安人寿有几分相似。

　　数据显示，在上海地区，2008年1-11月，平安人寿在个人业务、团体业务及中介业务中上的占比分别是81 .20%、7.85%和10.94%。
　　实际上，在行业内，合众人寿已经被看作是第三梯队当中的擅长个人营销渠道销售的典型代表，而在第一和第二阵营，分别是平安和新华人寿。

　　“这样的业务结构，在牛市里面可能并没有什么优势，因为可能错失银保渠道投资型险种大发展的良机，但从长远来看，没有什么能比代理人渠道的保费收入来的更稳定可靠了。”上述人士称。（理财观察  2009-03-11）

沈开涛：保险经纪发展需要呵护

　　保险中介渠道的保费收入目前已经占到总保费收入的80％以上。这一数据包括了专业中介机构、兼业代理机构以及保险营销员。与此同时，保险中介渠道中很多违法行为已构成保险行业极大的风险隐患，引起了监管部门的高度重视。这也使得大众对保险中介普遍持怀疑态度，但由于对保险中介机构的概念比较模糊，导致像保险经纪公司这样的专业中介机构也无法得到足够的认可。
 
　　江泰保险经纪公司董事长沈开涛日前指出，目前市场中出现的问题，并不都是专业中介所为，有很多是兼业中介的行为。他认为，对整个中介机构实行分类监管非常有必要，希望人们能把中介中不同类型的机构区别看待，更加客观地评价保险经纪人在整个保险市场的作用。
　　此前，监管部门曾提出，2009年，将继续着力化解保险中介领域风险隐患，继续高度警惕中介市场的非法集资、传销风险，坚持抓早抓小，保持高压打击态势。同时，着力推进保险专业中介机构分类监管。
 
　　沈开涛还认为，目前的环境对于保险经纪公司而言，并不是很有利。

　　“证券经纪、期货经纪、货币经纪，都已被列为非银行金融机构，只有保险经纪没有明确。把保险经纪跟保险代理、保险公估混为一谈，是不合理的。”

　　沈开涛认为，国家金融市场的稳定和发展，既要构建金融产品体系，也要构建金融经纪体系，而目前在监管机构的管理上，更多关注的是投资和产品，但产品的销售是要让消费者接受的，这就需要靠保险经纪人去创新、平衡。

　　他还建议保险经纪公司应该有服务准备金，就如同银行的存款准备金和保险公司的赔款准备金一样，以防在公司出现问题的时候，给服务的客户造成很大影响，因为对客户的服务期限有长有短。因此，他希望在每年企业所得税的收取上，政府的税收政策能够有所调整。

　　“这个行业的发展有很多规律，但在目前都没有用政策或法律的制度去固定。保险经纪很有前途，因为保险业现在是买方市场，离不开经纪人。”他希望，包括监管部门在内的各方能对这一领域给予更多呵护。
（国际金融报   2009-03-13）

太平系养老与资产投资整合背后

　　近期，不少保险业人士发现，太平养老险公司发生了些许变化——太平养老已和同属太平系的太平资产管理公司，完成了投资业务的整合。

　　秘而不宣的整合，令敏感的同行们立即揣测起来，太平养老和太平资产间的整合以何种方式进行，是否“出轨”，整合又是为了什么？
　　整合

　　据太平养老一位内部知情人员透露，太平养老和太平资产整合了一个投资管理中心，同时太平养老自身还有一个投资业务部来支撑投管中心发生交易，投管中心下有两个交易室，分别为太平养老和太平资产做交易，不过太平养老的交易室设在太平资产。

　　因此，整合之后，投资力量主要放在了太平资产。

　　太平养老和太平资产总部都在上海，整合也没有大张旗鼓，不过一家总部在北京的保险资产管理公司企业年金业务负责人却早早就听说，两家公司的投资部门要“合并”，被认为是因为两家兄弟公司去年的投资业绩均欠佳。上述企业年金业务负责人士担心这种“合并”突破了监管法规：太平资产并没有企业年金的投资管理人资格，理论上不能运用太平养老的资金投资。

　　另一家养老险公司的高层指出，保险资金可以委托资产管理公司管，但是年金基金不可以，必须有投资管理人资格的机构才能运作企业年金资产，按照劳动部23号令规定，法人不能以任何形式转包，分包和外包企业年金资格。

　　不过，虽然太平养老拥有受托人和投资管理人资格，但太平资产没有参与管理企业年金的任何资格。针对业内的猜测，一位太平养老的高层肯定地表示：“太平养老和太平资产的投资业务是独立运作的。”

　　这位高层表示，其实这是集团层面上为了避免资源浪费，提高效率而进行的一种资源整合。“太平养老和太平资产都有投资团队，我们就制定了投资方面的联席会议制度，将市场判断，投资研究等信息分享。”

　　上述太平养老保险的高层也坦言，太平养老和太平资产虽都做投资，但在投资理念和方面上并是完全一样。“但监管不同，业务模式不同，所以业务上必须独立，太平养老的投资组合，投资决策，定价等仍由我们决定。”

　　值得一提的是，太平养老在和太平资产整合投资队伍之前，在年初将团险业务从太平人寿收编了过来，这一举动让业内人士觉得太平养老的年金业务在弱化。

　　太平养老高层领导却表示，太平养老将年金、团险双管齐下，是中保集团对团险的整合；和太平资产共同完成集团境内投资平台也是集团的总体规划。未来中保集团将要统一旗下的保险品牌，包括太平系、民安保险等等。中保集团是总部在香港的一家国有控股金融保险集团，2002年开始以太平系回到内地开展业务。

　　应对压力

　　虽然太平养老和太平资产投资业务依旧独立，但业内人士认为投资队伍整合后，还是会产生很多类型的合作，必定会给两家公司都带来协同效应，有的可能会打打资格监管的擦边球。

　　一位保险资产管理公司人士认为：“既然在一起分析市场研究策略，如果两家公司在某些投资动作上一致，虽然资金没有放在一起，也可以有规模效应，实力和投资效果更会改善。”

　　公开信息显示，截止去年年底，太平养老管理的资产近240亿。但08年单年业务量数据显示，太平养老前进步伐趋缓。

　　对于速度放缓，太平养老总经理杨帆去年年底曾表示：“太平养老将来不会将扩大规模放在第一位来考虑，而是将会盈利能力的提高作为重中之重，这是非常现实的问题。”

　　一位养老险市场的业内人士认为，太平养老势头的下降是受限于几个方面：“缺少账户管理人牌照，在做业务时必须要找一个合作方，受限制；投资力量不足；业务拓展较慢，目前的据点在上海、北京、东北，而泰康养老去年申请了6个分公司。”

　　因为企业年金业务四个角色的分布不同，现在平安养老、太平养老、长江养老三家同时有受托人资格和投资管理人资格；国寿养老、泰康养老两家有受托人资格；国寿资产、泰康资产则有投资管理人资格。

　　上述业内人士指出，牛市大家业绩都好，但到了牛转熊的时候，投资能力就体现出来了，去年各个投资管理资格公司的投资业绩分化非常明显，年金组合之间的收益分化也很明显。这时候专业的投资团队就显现出优势，而养老险公司内十几人组成的投资队伍要管理几百亿的资金就略显吃力了。

　　因此，提高投资能力被认为是太平养老需要并且正在强化的一个方面。

　　太平资产的压力则来自于管理的资产规模太小。“市场不好使企业回到一个朴素的原则，选择管理资产规模大的投资机构，因为投资团队、投研人员多，交易的规模大，抗风性能力比较强，在08年这种弱势环境中表现会好一些。”一位资产管理公司的人士说。 （经济观察报  2009-03-14）